金融财务理论一般分为三大领域： 金融市场与金融机构，主要研究货币市场、资本市场、衍生市场、外汇市场、利率、汇率、中央银行、商业银行等内容； 投资学，主要研究资本市场中的资产配置、投资组合、资本资产定价、套利定价、固定收益证券定价、股权定价、金融衍生品定价、金融资产风险管理等内容； 公司金融财务，主要研究现金流与现值、净现值准则下的项目投资决策、资本市场的风险与回报、资本结构、股利政策、期权在企业中的应用、运营资本管理、公司并购与重组、公司财务预警等内容。这三部分相互联系，不能截然分开。本书主要介绍现代投资学中的资产配置、风险管理、资产定价等相关理论与方法及其R语言应用。

由于历史的原因和国内文理科划分的原因，目前我国金融财务、会计等学科的研究和教学存在着许多与国际不接轨的地方。国内关于金融投资、财务决策方面的教材大多属于文科范围，以定性描述为主，缺少理论分析、模型建立和定量分析，难以适应与国际接轨以及当前我国金融财务、会计、统计、企业管理等专业的研究与教学。本书试图在现代投资理论的基础上建立各种投资学模型，以供对投资学研究和教学感兴趣的读者们参考。其显著特点是： 思路清晰、逻辑性强，以现代投资理论为基础，以定量分析方法、统计优化模型为中心，在介绍各种投资理论的基础上，利用我国的实际数据给出其理论与方法的R语言应用，因而具有一定的理论深度与实用价值。本书侧重于理论与应用相结合，实例丰富且通俗易懂，重点讨论了现代投资学理论与方法中的R语言应用过程。

本书共18章，第1章介绍金融市场、金融机构和金融产品，第2章介绍资产的时间价值及其R语言应用，第3章介绍固定收益证券及其R语言应用，第4章介绍权益证券及其R语言应用，第5章介绍投资收益与风险及其R语言应用，第6章介绍资产组合标准的均值方差模型及其R语言应用，第7章介绍存在无风险资产的均值方差模型及其R语言应用，第8章介绍资本资产定价模型及其R语言应用，第9章介绍指数模型及其R语言应用，第10章介绍套利定价理论及其应用，第11章介绍有效市场假说，第12章介绍证券收益的实证依据，第13章介绍投资组合管理与策略，第14章介绍期权合约及其策略，第15章介绍BlackScholes期权定价及其R语言应用，第16章介绍二项式期权定价模型及其R语言应用，第17章介绍期货合约、套期保值及其R语言应用，第18章介绍对冲基金及其R语言应用，附录介绍R语言基础。

本书主要面向投资学、金融工程、金融学、金融专业硕士、经济学、财务管理、统计学、数量经济学、管理科学与工程、金融数学等专业的本科生与研究生，也是广东省研究生教育创新计划项目“现代投资理论示范课程”的阶段性成果之一。

本书的出版得到了清华大学出版社编辑的支持、帮助，感谢他们为读者提供了一个好的环境！由于时间和水平的限制，书中难免出现一些纰漏，恳请读者谅解并提出宝贵意见。

作者

2015年11月于广州